美股三大指数均两位数大幅累跌高瓴HHLR二季度加仓新能源

2022-08-16 08:47:04

来源：华尔街见闻

今年二季度，美股三大指数均两位数大幅累跌、连跌两个季度，其中纳指跌超20%，创2008年以来最差单季表现，标普和道指跌超10%，创2020年一季度以来最大季度跌幅。而高瓴资本当季继续看好中国资产，不但进一步增持部分重仓中概股，还建仓买入了两家中概电商巨头阿里巴巴和拼多多。

美东时间15日周一，高瓴资本旗下专攻二级投资的基金管理机构HHLR Advisors公布递交美国证监会的13F文件，显示继续加大了对中国资产的集中配置、重仓投资，对9只中概股进行了增持、新进买入等加仓操作。

十大重仓股中概股占7席五大增持个股中四只中概

1二季度，HHLR十大重仓股为：百济神州(BGNE)、京东(JD)、云软件巨头赛富时(Salesforce、代码CRM)、“美版美团”DoorDash(DASH)、腾讯为大股东的“东南亚小腾讯”Sea Ltd(SE)、唯品会(VIPS)、传奇生物(LEGN)、阿里巴巴(BABA)、贝壳找房(BEKE)、大全新能源(DQ)，其中有7只是中概股。

相比一季度，二季度百济神州和京东的持仓排名保持不变，Sea的排名从第九位升至第五位，唯品会的排名升一位至第六，赛富时从第四升至第三，作为新进个股的阿里巴巴建仓就跻身第八位，贝壳找房和大全新能源都是新晋前十的中概股，而传奇生物从第五位降至第七，一季度排在第六的瑞士运动鞋品牌On 昂跑的母公司On Holding(ONON)和排在第十的亿滋国际(MDLZ)均未能再入前十。

整体看，在HHLR二季度全部美股持仓中，中概股合计持有市值近30亿美元，市值占比达到了64%，同时HHLR在二季度共对9只中概股进行了增持、新进买入等加仓操作，继续表明了HHLR投资团队对中国资产的看好。其中，唯品会今年一季度就已大幅增持147%，并在当季首次跻身十大重仓股。贝壳一季度进入持股名单是因一级市场投资的普通股转为二级市场ADS。

在HHLR二季度增持最多的个股中，前五位有四只都是中概股，分别是阿里巴巴、大全新能源、贝壳和拼多多，唯一一只非中概股还是腾讯支持的Sea。

另外，HHLR在二季度对爱奇艺、On Holding、满帮等股票进行了减持。其中唯品会是一季度十大重仓股中唯一的新面孔。据了解，这三家公司是高瓴在一级市场进行的投资，属于基金正常减持退出。

多家机构“抄底”阿里、拼多多

去年四季度HHLR就大幅减持92%的所持拼多多股票，今年一季度彻底清仓，而在二季度，HHLR又再度建仓阿里巴巴和拼多多，分别买进189万股和139万股。阿里和拼多多分别是HHLR二季度增持股份数第一和第五位的个股。

值得注意的是，阿里巴巴也得到了景林、贝莱德等投资机构的青睐，最新数据显示，二季度景林资产增持阿里巴巴93.6万股，截至二季度末，持股数量达124.3万股，持股市值为1.4亿美元，成为第六大重仓股;贝莱德则在二季度买入5.77万股阿里巴巴ADR，加仓幅度为1%。同期，景林也对拼多多进行加仓，买入了24万股。

二季度，阿里巴巴和拼多多的股价都进一步呈现下跌趋势，阿里巴巴二季度最低股价为78美元、较2021年四季度末股价已经跌去34%，拼多多二季度最低股价为31美元、较2021年四季度末的股价已经跌去46%。市场人士认为，包括HHLR在内的投资机构在二季度买入阿里巴巴和拼多多，或许是在低位“抄底”。

科技和新能源依旧是重仓方向清仓理想但大全新能源晋升十大重仓股

二季度，科技和新能源依旧是HHLR的重点投资方向。